晚报 3月4日主题前瞻

  日期：2025-03-04 作者: 安博体育在线

  芯片、AI与机器人融合技术、多模态感知技术、高精度运动控制技术、灵巧操作技术等方面取得突破。

  点评：分析认为，具身智能作为人工智能的重要分支，正逐步走向产业应用，推动专用机器人向通用机器人发展。随着AI大模型加速驱动及科技公司研发积极推动，具身智能市场规模加速打开。机构预测，预计未来五年，具身智能的市场规模将持续增长，有望在2026年突破万亿规模。

  2、硫酸近期硫酸价格持续上涨，上周以来上涨趋势明显加速。据百川盈孚，继上周大涨近17%后，3月3日硫酸价格单日再涨3.95%，最新均价已涨至483.95元/吨，创下自2022年7月以来新高。2月中旬以来，硫酸价格累计涨幅更是超过30%。目前硫酸市场成交气氛较好，且终端市场需求增加，出货顺畅，市场行情报价陆续上调。硫酸是一种重要工业原料，大范围的使用在磷肥、钛白粉及锂电池等诸多领域。

  点评：分析指出，原料成本上升和化肥等需求回暖是此次价格持续上涨的核心因素。上游原料硫磺市场资源供应紧张，供需矛盾加剧，硫磺市场行情报价持续上行，为硫酸价格持续上涨带来有力支撑。下游需求方面近期改善明显，复合肥行业随春季化肥市场启动，近期采购量增加，钛白粉行业采购稳定。供给方面，原料上涨压力下，部分产能有停产预期。此外，华南地区内有主力酸厂存检修计划，市场整体供应下滑。综合看来，供需改善叠加原料支撑或继续助推硫酸价格上行。

  3、光伏据券商草根调研，预计光伏行业3月排产环比增长20%、产业主辅材价格将会继续涨价、落后产能出清政策即将落地。光伏玻璃3月玻璃报价上调2元/平。胶膜3月排产提升20%，价格探涨。硅片3月最新涨至1.18元/片-1.2元/片。组件在国内自律下，龙头报价0.7元/W;欧洲节后涨价超20%;国内经销商近期亦报价上涨。

  点评：东吴证券觉得，光伏行业供给侧加速出清，工信部针对新增产能的能耗水耗规定明显趋严，后续以能耗控制为抓手进一步遏制存量产出，政策或即将落地。行业各环节达成初步自律，逐步减产至近两年低位，3-5月装机加速抢装，行业将持续涨价和盈利修复。

  4、民爆3月3日，工业与信息化部印发《快速推进民用爆炸物品行业转变发展方式与经济转型实施意见》，推动企业重组整合，鼓励民爆企业跨地区跨所有制重组整合、开展产业链整合，打造自主可控的产业链和供应链。未来产业集中度将逐步提升，形成3到5家具有较强国际竞争力的大型民爆企业(集团)。

  点评：国信证券觉得，民爆行业整合持续推进，头部企业市占率将逐步提升。《实施意见》鼓励民爆企业跨地区跨所有制重组整合，支持区域销售企业之间及同上下游企业重组整合，大幅压减危险源点，未来民爆行业集中度将逐步提升。未来，随着更多先进的技术如AI、智能装备制造、先进通信技术等引进，民爆行业数字化与智能化水平将不断提升。

  5、智谱AI据界面新闻报道，国内大模型独角兽智谱AI近日完成逾10亿元人民币战略融资。新募资金将重点投向GLM大模型研发技术体系构建及开发者生态建设。作为AI企业的代表，智谱AI的技术演进轨迹勾勒出国产大模型的突围路径。

  点评：分析认为，智谱AI的商业化进程已驶入快车道。从一开始，他们就围绕大模型能力去落地，构建了多种服务模式，如MaaS（软件即服务）、私有化部署、智能体平台等，形成了包含百万规模开发者的模型服务新生态。

  6、煤炭据证券日报报道，日前，中国煤炭工业协会、中国煤炭运销协会发布倡议书提出，严格执行电煤中长期合同，确保合同履约兑现；有序推动煤炭产量控制，维护生产工序平衡；推动原煤全部入洗（选），提高煤炭清洁生产水平；发挥好进口煤补充调节作用，有效控制劣质煤进口量。

  点评：目前我国煤炭市场供应整体充足，但下业煤炭需求量开始上涨没有到达预期，煤炭供强需弱压力不断加大，市场行情报价快速下滑，行业效益持续下降。通过国内控产、进口优化双管齐下，有望改善供强需弱格局。机构分析认为，行业自律性提升将助力供需平衡，减少无序竞争，同时降低仓库存储上的压力和价格波动风险‌。

  2、金融监管总局与国家发展改革委召开座谈会，推动金融实物资产投资公司股权投资试点更好支持非公有制企业发展新质生产力。

  7、《深圳市具身智能机器人技术创新与产业高质量发展行动计划（2025-2027年）》印发。